文：林恩

來源：伯虎財經（ID：bohuFN）

2025年的軟飲市場，正在告別非黑即白的“無糖狂歡”，邁入“糖的理性回歸”新階段。

當無糖茶增速放緩、低糖冰紅茶強勢翻紅，當渠道變革加劇行業分化，當行業的關注點從“零糖”等標簽
，轉向“健康與口感的平衡”
，一場關於“糖”的行業重構已經悄然開始了。

01

“糖的理性回歸”

無糖茶一度成為了軟飲賽道的“頂流”，但在2025年形勢有了新的變化。

根據馬上贏情報局數據，在剛剛過去的2025年飲料旺季（4-9月）

，相比2024年飲料旺季的如火如荼，無糖即飲茶的銷售額同比增速明顯放緩，在旺季期內的每一個月的銷售額同比增速都低於2024年同期水平，僅7月銷售額同比增速與去年大致接近。

其中
，4月、5月
、8月、9月的銷售額同比增速均不及2024年的二分之一
，同比增速最低的4月甚至不及2024年的十分之一。

增速放緩背後，無糖茶的上新變得“克製”。2025年1—6月（截至6月24日）
，國內主要渠道上市的無糖即飲茶新品SKU數量不及2024年同期333款的五分之一。

正如齊魯晚報評價的：“無糖飲料在社交媒體和一線城市風頭正勁，而有糖飲料在多個細分市場仍占據主導地位，尤其在即飲茶領域表現突出。”

馬上贏數據顯示，2025年第二季度，有糖茶在即飲茶類目中的份額達68%-70%
，無糖茶占比約30%，而這一格局，自2022年以來持續穩定。

這背後有兩個重要原因。一方麵，飲料並不是消費者提取糖的主要渠道。根據《中國居民膳食指南（2024）》，居民每日添加糖攝入主要來自糕點、糖果、調味品
，飲料貢獻的添加糖占比僅為18%，遠低於消費者的“焦慮預期”。

另一方麵，“無糖”的口感短板逐漸顯現。早期無糖產品主要依賴赤蘚糖醇、三氯蔗糖等代糖，但一些消費者認為“代糖味重”“口感發澀”。“糖度”回歸，某種程度上是在彌補這一短板。

值得注意的是，有糖市場仍穩占主導，但增長核心已轉向低糖
、精準控糖，高糖產品進一步收縮。

02

冰茶翻紅

2025年，冰茶的翻紅，也是糖“理性回歸”的重要表現。

冰紅茶起源於旭日升1994年率先推出的碳酸紅茶飲料“冰茶”，此後康師傅與統一入局，在冰茶基礎上開發出無碳酸版本的冰紅茶。

作為一款經典飲品，這幾年隨著消費者健康意識的覺醒
，市場對無糖、低糖產品的關注度提升，冰紅茶漸漸淡出視野中。不過2025年夏天，冰紅茶又重新回到了消費者視野中。

在這場冰茶返場突圍戰中，元氣森林的冰茶表現格外搶眼。2022年年底元氣森林推出新品冰茶係列，2024年該款飲料的銷售額突破10億元。據介紹，元氣森林冰茶在減少25%糖量的同時

，依托真茶萃取與天然果汁的黃金配比，降低甜度並確保口感
，匹配消費者 “既要控糖，也要美味”的消費心理。“減糖”成為冰茶回歸的核心。

此外
，據統計
，2023年7月-2025年6月
，康師傅冰紅茶單店月銷量是東方樹葉的5-8倍。

冰(bing)茶(cha)也(ye)開(kai)始(shi)霸(ba)榜(bang)各(ge)個(ge)購(gou)物(wu)榜(bang)單(dan)

，比(bi)如(ru)，在(zai)叮(ding)咚(dong)買(mai)菜(cai)小(xiao)程(cheng)序(xu)上(shang)
，康(kang)師(shi)傅(fu)冰(bing)紅(hong)茶(cha)飲(yin)料(liao)在(zai)大(da)瓶(ping)飲(yin)料(liao)人(ren)氣(qi)榜(bang)排(pai)名(ming)第(di)一(yi)
，元(yuan)氣(qi)森(sen)林(lin)冰(bing)茶(cha)冰(bing)爆(bao)檸(ning)檬(meng)在(zai)茶(cha)飲(yin)料(liao)人(ren)氣(qi)榜(bang)排(pai)名(ming)第(di)三(san)；在抖音檸檬茶飲人氣榜，康師傅冰紅茶飲料排名第一；在樸樸買菜小程序
，康師傅冰紅茶在家宴大瓶飲品好評榜排名第一。

馬上贏數據顯示，近一年有糖茶的茶種構成集中度較高，紅茶穩居第一位，市場占比在整個周期內始終保持在40%左右，說明“冰紅茶”類代表性產品在消費者心智中仍具主導地位。

食(shi)品(pin)飲(yin)料(liao)分(fen)析(xi)師(shi)朱(zhu)丹(dan)蓬(peng)認(ren)為(wei)
，中(zhong)國(guo)的(de)飲(yin)料(liao)市(shi)場(chang)細(xi)分(fen)化(hua)明(ming)顯(xian)，有(you)糖(tang)茶(cha)有(you)其(qi)重(zhong)度(du)消(xiao)費(fei)人(ren)群(qun)，整(zheng)體(ti)來(lai)看(kan)有(you)糖(tang)茶(cha)仍(reng)有(you)較(jiao)大(da)發(fa)展(zhan)空(kong)間(jian)。冰(bing)紅(hong)茶(cha)是(shi)傳(chuan)統(tong)且(qie)穩(wen)定(ding)的(de)品(pin)類(lei)
，這(zhe)是(shi)企(qi)業(ye)持(chi)續(xu)布(bu)局(ju)的(de)核(he)心(xin)原(yuan)因(yin)。

03

渠道加速變革，軟飲的兩極

2025年，軟飲在渠道上也迎來了許多新變革，有好消息，也有壞消息。

好消息是
，這一年整體零售渠道市場有了新的開拓，即時零售、會員商超、零食折扣店成為軟飲的新增長極。

硬折扣店與閃電倉，憑借“去中間化”的短鏈優勢提升流通效率，給飲品帶來了增長紅利。2025年三季度
，相比線下渠道的萎縮
，得益於線上平台的促銷活動
，飲品的線上渠道表現相對較好。

不過，這一年打得如火如荼的外賣大戰，對於軟飲而言，卻非好事。

據國家統計局數據顯示，三季度我國飲料產量較上半年呈現顯著走弱趨勢，且下滑幅度逐月擴大。2025年7-9月
，國內軟飲料產量同比分別下滑0.17%、6.79%和10.12%。

夏日旺季裏，飲料銷售額連月加速下滑
，外賣大戰被指是禍首。現製飲品在外賣大戰的補貼加持下，進一步瓜分消費需求。

統一企業中國財報顯示，第三季度其飲料業務的收入同比下滑低個位數。在財報會議中，管理層將飲料業務的下滑壓力歸結為“主要受到外賣平台價格戰及競爭等影響”。

wulunshiwutangchadezouhong，haishibingchadefanhong
，benzhishangdoushiruanyinxingyeyupinpaiduixiaofeizhexuqiudebuduantansuoyuchangshimanzu。ruanyinxingyebenshenjiuxiangyipingshuiyiyang
，weimanzuxiaofeizheshikeshengjidexuqiu，keyichengweihenduoyangzi。weilai
，xiangxinruanyinxingyerenghuichuxiangengduoxindetansuofangxiang。

參考資料：

1、馬上贏情報站：數讀“無糖茶”：潮湧之後，誰留下？誰離開？

2、品飲彙：2025無糖茶半年報來了！新品數量減少80%

3、齊魯晚報：在健康化趨勢下
，有糖茶為啥依舊能打
？

4、新華網：全球減糖趨勢下
，元氣森林冰茶領跑全球茶飲健康化轉型

5
、紅星新聞：冰紅茶翻紅！農夫山泉

、元氣森林紛紛入局
，“減糖
、氣泡”成創新焦點

6、整點消費：競爭加劇，飲品行業眾生相

7
、界麵新聞：今夏飲料整體銷售額下跌，外賣大戰是禍首